买基金前必看的两份文件

精明的投资者投资前都会做功课，了解投资产品特点及风险。要了解基金产品，我们可以从产品资料概要及基金简介两份文件入手。

基金的所有资料都会列载于销售文件，所以销售文件内容很多，可能要花较多时间阅读。如果你想浏览基金的概略，了解基金的重点，可以查看一份名为《产品资料概要》的文件 (Product Key Facts Statement)。

《产品资料概要》用浅白文字介绍基金的重要资料，包括：

• 资料便览 (包括基金经理及保管人的名称、基金的交易频密程度、派息政策、基本货币及经常性开支比率等)
• 产品简介､目标及投资策略
• 投资组合（非必须提供）
• 衍生工具的使用程度
• 主要风险
• 过往业绩表现
• 费用及收费
• 其他资料 ，例如认购或赎回的交易截止时间 (非上市类别)

《产品资料概要》可以在港交所综合基金平台的「基金资料库」或者基金分销商及基金公司网站下载。不过要注意《产品资料概要》并不可以代替整套销售文件，投资者应参阅销售文件，掌握更多资料再做投资决定。

除《产品资料概要》外，还有一份十分实用的文件，可以帮助投资者快速了解基金概况，这就是基金简介 ( Fund Factsheet，又称基金报告或基金单张) 。基金简介一般每月刊发，能提供最近期的资料。除了基金的基本资料、投资目标及费用外，基金简介还提供投资表现及回报，以及投资组合的资讯。投资者可以从分销商或基金公司网站下载基金简介。

大部分基金简介都提供不同投资年期的表现，亦有提供累积回报同年度回报，或与基准指数比较，方便投资者了解基金的表现。但过去回报并非将来表现的保证，投资者不应单凭过去表现选择基金。

另外，很多投资者想了解基金持有甚么股票或证券，基金简介一般有提供基金的「十大持仓」，以及行业或国家分布。有些基金简介还会提供其他数据，例如波幅、夏普比率、持仓数目、现金水平等。大家可以善用《产品资料概要》及基金简介，了解及比较不同基金，选择适合自己的投资产品。